Você deve negociar Forex ou ações Os investidores e os comerciantes ativos de hoje têm acesso a um número crescente de instrumentos de negociação, de blue chips e industriais testados e verdadeiros, aos mercados de futuros e mercados cambiais de ritmo acelerado. Decidir quais desses mercados para comércio podem ser complicados, e muitos fatores precisam ser considerados para fazer a melhor escolha. O elemento mais importante pode ser o comerciante ou a tolerância ao risco dos investidores e o estilo de negociação. Por exemplo, os investidores de buy-and-hold são muitas vezes mais adequados para participar do mercado de ações. Enquanto os comerciantes de curto prazo, incluindo os comerciantes swing, day e scalp. Pode preferir mercados onde a volatilidade dos preços é mais pronunciada. Neste artigo, compare bem o investimento no mercado cambial para a compra em ações de blue chip, índices e industriais. (Saiba mais sobre o mercado de divisas e conheça algumas estratégias de negociação para iniciantes, confira o Forex Trading: um guia para iniciantes.) TUTORIAL: The Ultimate Forex Guide Forex Vs. Blue Chips O mercado de câmbio é o maior mercado financeiro do mundo. Representando mais de 4 trilhões em média de valores negociados cada dia a partir de 2017. Muitos comerciantes são atraídos para o mercado cambial por causa de sua alta liquidez. 24 horas por dia e a quantidade de alavancagem oferecida aos participantes. Blue chips, por outro lado, são ações de empresas bem estabelecidas e financeiramente sólidas. Essas ações geralmente são capazes de operar de forma rentável durante condições econômicas desafiadoras. E tem uma história de pagamento de dividendos. Os chips azuis geralmente são considerados menos voláteis do que muitos outros investimentos, e geralmente são usados para fornecer um potencial de crescimento constante para as carteiras de investidores. Volatilidade A volatilidade é uma medida das flutuações de preços a curto prazo. Enquanto alguns comerciantes, particularmente comerciantes de curto prazo e dia. Dependem da volatilidade para lucrar com os rápidos balanços de preços no mercado, outros comerciantes estão mais confortáveis com investimentos menos voláteis e menos arriscados. Como tal, muitos comerciantes de curto prazo são atraídos para os mercados de forex, enquanto os investidores de compra e retenção podem preferir a estabilidade oferecida por chips azuis. Leverage Leverage é outra consideração. Nos Estados Unidos, os investidores geralmente têm acesso a alavancagem 2: 1 para ações. O mercado forex oferece uma alavancagem substancialmente maior de até 50: 1, e em partes do mundo ainda está disponível uma alavancagem ainda maior. É tudo isso alavancar uma coisa boa, não necessariamente. Embora certamente forneça o trampolim para criar capital com um investimento muito pequeno - as contas de divisas podem ser abertas com menos de 100 - a alavancagem pode facilmente destruir uma conta de negociação. (Para uma visão mais detalhada, veja Alavancagem Forex: Uma espada de dois gumes.) Horas de negociação Outra consideração na escolha de um instrumento de negociação é o período de tempo que cada um é negociado. As sessões de negociação para ações são limitadas às horas de câmbio, geralmente das 9h30 às 16h, horário padrão do leste, de segunda a sexta-feira, com exceção dos feriados de mercado. O mercado forex, por outro lado, permanece ativo 24 horas a partir das 17h EST domingo, até às 17h00 da feira, inaugurando em Sydney e viajando pelo mundo para Tóquio, Londres e Nova York. A flexibilidade para negociar durante os mercados asiáticos e europeus nos EUA, com boa liquidez praticamente a qualquer momento do dia, é um bônus adicional para os comerciantes cujos horários, de qualquer forma, limitarão sua atividade de negociação. (Só porque as negociações do mercado forex 24 horas por dia não significam que você precisa. Veja como definir um horário de negociação Forex.) Forex Vs. Índices Os índices do mercado de ações são uma combinação de ações similares, que podem ser usadas como referência para um portfólio específico ou o mercado amplo. Nos mercados financeiros dos EUA, os principais índices incluem a Dow Jones Industrial Average (DJIA), o Nasdaq Composite Index. O índice Standard amp Poors 500 (SampP 500) e o Russell 2000. Os índices fornecem aos comerciantes e investidores um método importante de avaliar o movimento do mercado global. Uma gama de produtos oferece aos comerciantes e investidores ampla exposição ao mercado através de índices de mercado de ações. Os fundos negociados em bolsa (ETFs) baseados em índices de mercado de ações, como SampP Depository Receipts (SPY) e Nasdaq-100 (QQQQ), são amplamente comercializados. Os futuros do índice de ações e os futuros do índice e-mini são outros instrumentos populares baseados nos índices subjacentes. Os e-minis possuem uma forte liquidez e se tornaram favoritos entre os comerciantes de curto prazo por causa das médias médias favoráveis. Além disso, o tamanho do contrato é muito mais acessível do que os contratos de futuros do índice de ações de tamanho completo. Os e-minis, incluindo o e-mini SampP 500, o e-mini Nasdaq 100, o e-mini Russell 2000 e o Dow Futures de tamanho reduzido são comercializados 24 horas por dia em redes eletrônicas e transparentes. (Para saber mais, confira a Exposição ao risco de redução de risco Forex Minis.) Volatilidade A volatilidade e a liquidez dos contratos e-mini são aproveitados pelos muitos comerciantes de curto prazo que participam de índices de mercado de ações. O principal mercado de futuros do índice de ações em um valor nocional diário médio de 145 bilhões, excedendo o volume de dólares negociados combinados das ações subjacentes de 500. A faixa diária média no movimento de preços dos contratos e-mini oferece uma ótima oportunidade para lucrar com movimentos do mercado de curto prazo. Enquanto o valor médio diário negociado pales em comparação com o dos mercados cambiais, os e-minis fornecem muitas das mesmas vantagens que estão disponíveis para os comerciantes de divisas, incluindo liquidez confiável, cotações diárias de movimento de preços médias que são propícias para lucros a curto prazo , E negociação fora do horário comercial normal dos EUA. Alavancar Futuros comerciantes podem usar grandes quantidades de alavancagem semelhante à que está disponível para os comerciantes forex. Com os futuros, a alavancagem é referida como margem. Um depósito obrigatório que pode ser usado por um corretor para cobrir perdas na conta. Os requisitos de margem mínima são estabelecidos pelas trocas onde os contratos são negociados e podem ser tão pouco quanto 5 do valor dos contratos. Os corretores podem optar por exigir maiores valores de margem. Como forex, então, os comerciantes de futuros têm a capacidade de negociar em grandes tamanhos de posição com um pequeno investimento, criando a oportunidade de desfrutar de ganhos enormes - ou sofrerem perdas devastadoras. Horas de negociação Enquanto a negociação existe quase 24 horas por dia para os e-minis eletronicamente negociados (a negociação cessa por cerca de uma hora por dia para permitir que os investidores institucionais avaliem suas posições), o volume pode ser menor do que o mercado cambial e a liquidez durante o período - as horas de mercado podem ser uma preocupação, dependendo do contrato específico e da hora do dia. Tratamento fiscal Enquanto estiver fora do escopo deste artigo, deve notar-se que vários instrumentos de negociação são tratados de forma diferente no tempo de imposto. Os ganhos de curto prazo em contratos de futuros, por exemplo, podem ser elegíveis para menores taxas de imposto do que ganhos de curto prazo em ações. Além disso, os comerciantes ativos podem ser elegíveis para escolher o status de mark-to-market (MTM) para fins do IRS, que permite deduções para despesas relacionadas a negociação, como taxas de plataforma ou educação. Para reivindicar o status do MTM, o IRS espera que a negociação seja o principal negócio de negócios, a publicação do IRS 550 e o Procedimento de receita 99-17 cobrem as diretrizes básicas sobre como se qualificar adequadamente como comerciante para fins fiscais. É altamente recomendável que os comerciantes e os investidores busquem o conselho e a experiência de um contador qualificado ou outro especialista em impostos para gerir de forma mais favorável as atividades de investimento e passivos fiscais relacionados. (Trading forex pode fazer um tempo confuso organizando seus impostos. Essas etapas simples manterão tudo direto. Confira os princípios básicos de divisas da Forex.) The Bottom Line A internet e o comércio eletrônico abriram as portas aos comerciantes ativos e investidores de todo o mundo para participar Em uma crescente variedade de mercados. A decisão de negociar ações, contratos forex ou futuros é muitas vezes baseada em tolerância ao risco, tamanho da conta e conveniência. Se um comerciante ativo não estiver disponível durante as horas normais do mercado para entrar, sair ou administrar corretamente negócios, os estoques não são a melhor opção. No entanto, se uma estratégia de mercado de investidores é para comprar e manter a longo prazo, gerando crescimento constante e ganhando dividendos, as ações são uma escolha prática. Independentemente do (s) instrumento (s) que um comerciante ou investidor seleciona, a decisão deve basear-se em qual é o melhor ajuste. Enquanto o valor das ações e da dívida são principalmente funções de seus fundamentos (fluxos de fluxos de caixa) em algum contexto (ou seja, risco Taxa livre de 3), o Forex é muito mais influenciado por fatores externos, como as ações dos bancos centrais e outros movimentos políticos difíceis de prever. Como resultado, para investimentos tradicionais como ações, existem modelos bem estudados como o CAPM e os fluxos de caixa descontados (para não mencionar a relação preço-lucro e outros índices) para estimar o valor de uma ação. Além disso, há anos de planilhas com dados financeiros sobre um estoque, de modo que todos eles são muito estruturados. O Forex não é tão simples. Se um país se comprometerá a uma política monetária frouxa ou rigorosa, depende dos caprichos do seu banco central. Se ele vai gerar um déficit ou superávit orçamentário depende dos caprichos de seu corpo legislativo. Qualquer coisa poderia mudar de repente. Além disso, os países às vezes cooperam para intervir no mercado de câmbio. Por exemplo, os Yuan039s só permitiram trocar uma banda estreita por dia. Além disso, após o terremoto no Japão, os países coordenaram para evitar que o iene se valorizasse. Então, jogar Forex é tanto uma aposta na política quanto na economia. Outra razão pela qual o Forex não é tão simples é que, ao contrário dos estoques, que têm uma história de retorno das taxas acima do risco-livre (ou então ninguém poderia comprá-las), as moedas tendem a não exibir crescimento exponencial (pelo menos em relação ao dólar). Um tipo de loop de feedback negativo onde, se uma moeda aumentar muito rapidamente, prejudicará o setor de exportação do país, com o desequilíbrio resultante, limitando a maior apreciação da moeda, para não mencionar o desejo de seus bancos centrais de se comprometer com uma política monetária mais frouxa. Portanto, os pares de moedas exibem padrões de crescimento. Como resultado, a negociação Forex envolve muita alavancagem (normalmente). Isso torna mais perigoso, e você não recebe retorno extra (esperado) para o risco extra que você incorre. Então, em suma, o Forex é mais difícil porque há menos modelos bem estudados baseados em fundamentos, dados menos estruturados (ao contrário do balance de outras declarações), envolvem muito mais política, não exibem comportamentos de crescimento compostos e, como resultado, envolvem muito mais Alavancagem. Uma vez que as moedas don039t geralmente crescem em relação ao dólar (se você quiser ganhar mais dólares) de forma exponencial, como as ações fazem na expectativa, o comércio de Forex é como jogar no cassino, exceto que você tira uma grande quantidade de dívidas para fazê-lo. Essa é a razão pela qual isso é difícil. 33.6k Visualizações middot View Upvotes middot Não para reprodução Mais Respostas abaixo. Questões relacionadas A negociação forex é mais arriscada do que a negociação do índice ou negociação de ações Por que para os comerciantes do dia, o Forex é mais difícil do que os estoques de negociação. Depende da sua vantagem e do seu objetivo de investimento. Em um nível básico, nenhum tipo de classe de ativos é significativamente mais fácil ou mais difícil de negociar do que qualquer outro, então, independentemente das diferenças existentes nas margens (veja o que o instrumento financeiro é mais rentável para negociar). Dito isto, posso pensar Pelo menos 3 razões pelas quais o FX é fundamentalmente mais fácil de negociar do que as ações. 1. Existem algumas estratégias de negociação simples bem conhecidas que têm retornos moderadamente bons. Por exemplo, o carry trade: as moedas de taxas de juros mais altas e as moedas de baixa taxa de juros baixas. Há muitas outras idéias na literatura acadêmica também. 2. Existem alguns grandes participantes que não estão necessariamente maximizando o lucro. Estes incluem bancos centrais. Sempre que uma situação como essa existe, ela leva a potenciais oportunidades de lucro comercial. 3. Se você é quantitativo, tem apenas um custo de entrada muito menor no lado FX. Os esforços para configurar uma operação para negociar 10 grandes mercados de câmbio são muito menores do que trocar 500-3000 ações. Isso inclui o custo da tecnologia, back office, análise quantitativa, etc. 16.5k Vistas middot View Upvotes middot Não para reprodução Sowrabh Behl. Tradutor FX de 5 anos, fundador da TradingConsistently A, um veterano comercial de FX de 5 anos, acredito que os estoques são muito mais difíceis. A razão pela qual eu expusmo é a seguinte: existem milhares e milhares de ações, mas apenas um punhado de grandes pares importantes de FX a seguir. Cada ação requer uma análise aprofundada da empresa para decidir se o estoque está ou não com um bom valor - o comércio FX só precisa de análise global dos fundamentos do país, sem uma análise muito detalhada. Em última análise, o preço determina tudo e o único que os comerciantes realmente precisam é que o mercado se mova, independentemente da segurança subjacente. Minha visão é que o FX é simples porque você só precisa se concentrar no que os principais jogadores estão fazendo combinados com uma boa análise técnica e você pode ir muito longe. A vantagem é perigosa, mas também extremamente útil quando usada corretamente. É possível o potencial de transferir uma pequena quantidade de capital para uma grande quantidade (difícil, a menos que você saiba como, mas muito possível). Você pode começar com apenas 500 (mas eu pessoalmente não gostaria de ter pelo menos 1000), mas os estoques são muito maiores. Eu também concordo com o comentário de Howard Wang039. Ele parece saber o que ele está falando.8.7k Vistas middot View Upvotes middot Não é para a reprodução O comércio de Forex é muito mais fácil do que a negociação de ações devido às seguintes razões: maior disponibilidade de liquidez 245 depósito menor muito menor que você pode negociar em ambas as tendências (abertura longa E as posições curtas), os instrumentos são mais seguros (os pares de moeda não podem cair durante a noite, como muitas empresas fazem sem aviso prévio), muitos materiais de aprendizagem. No entanto, mesmo que pareça muito mais fácil, a negociação de ações geralmente é mais lucrativa e aqui é por isso que: a análise fundamental Faz mais sentido no comércio de ações à medida que o mercado reage prontamente a análise técnica, as previsões funcionam melhor no mercado de ações, você investe seu dinheiro e não é simplesmente uma especulação - há uma alta probabilidade de que suas ações escolhidas sejam lucrativas porque todas as empresas Está procurando lucros. No mercado de ações, você entra diretamente no mercado, enquanto no Forex há muitos corretores que podem gerar negócios contra você, fiz as comparações considerando uma abordagem profissional para ambos os mercados. No entanto, há também preferências e atitudes pessoais que tornam o aspecto difícil demais. Espero que isso tenha sido útil. 3.3k Vistas middot View Upvotes middot Não para reprodução
No comments:
Post a Comment